深度分析 ｜ 标签行业面临的挑战及经济前景展望

供应链挑战和大流行的影响促使供应商和加工商谨慎关注经济的发展情况。近年来，标签和窄幅卷筒纸市场取得了可观的增长。然而，一连串的挑战引起了该行业最大参与者的一些恐慌。

标签行业继续受到疫情的影响。此外，原材料价格和供应情况以及不一致的运输和运费也一直是个问题。虽然供应链似乎已经稳定下来，但加工商和供应商仍然保持谨慎的态度。制造业和整个国家的经济都在与可能持续到未来十年的通胀压力和不确定性作斗争。然而，标签市场历来在经济低迷时期表现良好，这也是未来的预期。

LPC创始合伙人詹妮弗·多赫斯塔德指出：“为了减轻供应链中断的风险，加工商在自己的仓库内囤积了原材料。这导致整个供应链的需求下降，标签买家和品牌购买的标签和印刷包装数量减少，加工商购买的纸张和薄膜标签材料数量减少。然而，加工商有信心，随着印刷标签和其他类型印刷包装的原材料逐渐开始稳定，他们将在今年下半年看到客户的需求上升。”

AWA总裁兼首席执行官科里·里尔登预计，全球标签市场总产量为726亿平方米，其中北美市场份额为18%。压敏标签占全球标签市场的40%，其中涂胶标签占35%，收缩套标占18%。在北美印刷的130亿平方米中，压敏标签占54%（占标签总产量的47%），涂胶标签占27%。

尽管最终用途细分市场有所不同，但食品和饮料行业仍然是北美的主要市场，分别占25%和33%。“无论市场状况如何，人们仍然需要购买食品和饮料，”里尔登说，“也许它会因品牌而变化，但在这个领域，它能够抵抗经济衰退。”

从增长的角度来看，北美标签市场同比增长1.6%，预计到2025年将增长2%。收缩套标市场的增长率略高于平均标签市场3%，预计到2025年增长率将达到3.6%。

美国哈珀公司技术营销和内容专家保罗·蒂奇特仍然称标签行业是“一个令人兴奋的产业”。“在2022年表现非常强劲之后，许多加工商在2023年仍处于增长态势。这通过有机方式和收购来实现。尽管我们面临挑战，但我们的行业仍继续展现出其弹性，并继续以超过2%的同比增长率增长。我们的行业很强大，而且正在变得更强。”

尽管疫情初期的繁荣无疑已经趋于平缓，但那段时期仍然存在增长机会。例如，电子商务在2020-21年蓬勃发展，而且似乎没有放缓的迹象。此外，加工商也变得更有创意来满足不断变化的需求。

GEW销售副总裁阿米尔·德克尔表示：“在疫情期间养成的广泛电子商务习惯将持续下去，人们发现了电子商务的便利，甚至包括以前没有使用过电子商务的部分人群。此外，许多标签印刷商正在使其业务多样化，包括套标、酸奶杯等，并利用相同的机器，稍作修改即可获得更多业务。”

尽管多年来许多加工商取得了成功，但增长却一直趋于平缓。例如，总部位于美国俄亥俄州辛辛那提的数字标签提供商Blue Label Packaging Co. 多年来一直保持强劲增长。总裁安德鲁·博伊德认为该行业“回归现实”。

“多年来，甚至连续数十年，北美标签市场一直非常稳定，”博伊德说，“对于我们许多人来说，随着消费者囤积各种包装商品，疫情带来了前所未有的销量增长。但我们都学到的惨痛教训——有涨必有跌。随着客户减少安全库存以及整个供应链的库存恢复到正常水平，我们中的许多人都感受到了库存过剩的痛苦，订单和需求长期放缓。”

由于库存过剩，产能过剩是加工商短期内面临的最大挑战之一。“随着2020年和2021年需求的增长，许多标签加工商几年来都加快了资本支出，”博伊德继续说道，“这将标签加工设备的投资提前了好几年。随着标签需求恢复到正常水平，单位数需求增长需要几年时间才能赶上疫情期间和之后标签印刷和加工设备安装量的两位数快速增长。产能过剩时期会导致激烈的价格竞争，因为企业必须降低价格才能出售更多并提高设备利用率。”

ITR Economics首席执行官兼总裁艾伦·博利厄阐述了影响标签和包装印刷公司的许多不确定性。尽管2022年第四季度GDP创下历史新高，但预计经济将“在年底开始滑行”，2024年将持平。“生意仍然会存在，只是可能不会按照你喜欢的速度发展，”博利厄表示，“所有领先指标都表明，2024年经济将放缓并下降。对2024年的预测是温和衰退，持续到2024年底。你的工作就是根据这一消息调整你的公司发展策略。”

博利厄警告说：“通货膨胀并没有消失。在萧条临近下一个十年之前，通胀压力将在2025-2029年开始加剧。通货膨胀对于加工商来说仍然是一个挑战，因为他们的供应商不断提高价格，而加工商并不总是能够将这些上涨转嫁给他们的客户，特别是对于中小型加工商来说，如果成本上升速度超过了他们将这些成本转嫁给客户的能力，可能会对利润率产生严重影响。”

博利厄表示，建议加工商在未来12-18个月内积极进行采购和融资。“投资新技术和新人才。自动化、CRM和ERP系统都将对企业有所帮助。找出公司的薄弱环节，降低成本并提高利润，现在就花钱。另外，找人告诉我们我们不知道的事情，并找出你目前效率低下的地方。”
 投资时机？

多年来，许多最成功的加工商都表示愿意在不确定时期进行投资。在整个疫情期间，许多标签印刷商都非常积极地添加新技术来满足不断增长的需求。

最终，公司面临的不确定性程度将决定未来的战略。Blue Label的博伊德表示：“在疫情期间，我们很早就收到了客户订单将会增加的迹象，这使得我们直接决定投资额外产能。到2023年，我们知道客户需求最终将恢复正常，但恢复速度非常缓慢。现在，我认为普遍的感觉是‘等待并观望’。唯一确定的投资是自动化、质量改进和生产力。”

自动化、质量改进和生产力将成为首要和核心策略，特别是当该行业应对持续的劳动力挑战时。投资不仅限于技术，还涉及劳动力。自动化功能和连接性将帮助那些难以吸引新工人的工厂。此外，制造业中越来越多知识渊博、经验丰富的工人达到了退休年龄。新功能将有助于减少这些工人的流失。

“我们必须而且将继续克服劳动力保留、工资压缩、供应链和通货膨胀等方面的许多挑战，仅举几例，”哈泼斯的蒂奇特说，“劳动力一直处于所有挑战的核心位置，并且日益成为一种日益减少的资源。这不会有任何好转。我的建议是照顾好你的优秀员工，否则会有其他企业接盘。招聘、入职和生产损失的成本很容易使关键员工的工资翻倍。自动化将带来更安全的工作环境、缩短交货时间、消除人为不一致并提高生产吞吐量。制造设备供应商正在加紧努力，提供创新解决方案来满足这些需求。”

LPC的多赫斯塔德指出：“我们预计未来12-18个月印刷机销售将趋于稳定，公司将更多地关注资本支出的其他领域，例如自动化和印刷机辅助设备。加工商将认真投资的另一件事是培训。鉴于劳动力面临的持续挑战，公司需要尽快让新员工入职，并积极寻求可以纳入入职流程以及现有员工的解决方案。”

数字印刷将继续属于这一类别。“我们于2003年投资了一台HP Indigo印刷机和AB Graphic印后加工生产线，以添加定制水瓶标签作为新产品线，”博伊德回忆道，“在接下来的几年里，我们发现对短版数字标签的需求比我们预期的要高得多。这促使我们继续投资数字印刷技术，并围绕它建设基础设施。我们从未认真考虑过转向模拟加工技术——我们看到了数字技术的可扩展性和多功能性，并且从未回头。”

“与传统方式相比，数字化减少了变量，因此简化了供应链和操作员培训，”蒂奇特评论道，“它缩短了年轻员工的学习曲线，让他们能够轻松适应数字印刷机的操作。这些减少的变量和易用性最终将使您能够实现更可持续的运营。因此，如果管理得当，它将成为支持劳动力、供应链和可持续发展目标的完美三重奏。”

GEW的德克尔表示，大多数加工商都在有明确目标的情况下承担经过计算的风险。“现在你看不到那么多新技术的采用者，这主要是投资回报率非常短（18-24个月）和清晰的优势愿景的投资。此外，正如我之前提到的，许多人正在投资节能技术，以获得降低运营成本的明显好处，同时也保护工厂免受能源问题的影响。如果我们以All4Labels为例，该公司在其大部分机器上投资了LED技术，您可以看到印刷商通过一种解决方案缓解了能源和运营挑战。”

蒂奇特继续说道，员工也面临着挑战。“员工最关心的12个问题围绕灵活性、欣赏性和ESG，虽然薪酬很重要，但并不总是与薪酬有关。健康的文化和创造成长机会是稳定劳动力的关键组成部分。将人、利润和地球联系起来将创建一个全面的可持续商业模式。”

未来几年，可持续发展和环境将成为我们行业的关键。整个供应链不再是一种时尚或话题，而是强调需要减少碳足迹。

Blue Label的博伊德指出：“我认为我们中的许多人都了解可持续发展在我们行业中的重要性，以及随着消费者和立法者受到更多教育并意识到包装的一些问题，我们将承担更大的责任。对我们来说，可持续发展有几个不同的维度。首先是我们的碳足迹。我们不断评估减少能源消耗和制造每平方英尺标签材料所需碳量的方法。第二是改善我们的产品供应并减少最终进入垃圾填埋场的材料数量。”

走向绿色也有合理的成本效益。能源不能成为加工商成本中被遗忘的变量。“印刷商面临的最令人担忧的挑战之一是能源可用性，”GEW的德克尔表示，“这不一定与成本价格问题有关，因为我们北美地区完全不受世界能源价格上涨的影响，而是与工作日持续供电的问题有关。可持续发展的重要性是一把双刃剑，在很大程度上影响着电网容量。加利福尼亚州和德克萨斯州等地正在寻找减少能源需求的方法。”

GEW等供应商面临的挑战源于加工商对LED技术的快速采用。“这种快速采用使我们在创纪录的时间内提高了生产能力，”德克尔说道，“然而，由于一些原因，市场还没有完全准备好进行全面的LED转换，因此面临的挑战是提供可以在同一系统上轻松部署传统和LED的混合系统。”

一些加工商通常知道他们的标签印刷设施产生了多少能源。然而，其他人有时会惊讶地发现传统系统消耗了多少能源以及可以节省多少钱。“有些人甚至不知道当地每千瓦时的价格以及它如何影响他们的总能源成本，”德克尔说，“在GEW，我们将市场教育视为我们的主要目标之一，我们将继续投入时间和金钱来实现这一目标。客户对能源问题理解的差异造成了一些有趣的情况，两个相邻的印刷厂可能对同一件事有完全不同的看法，而其中一个印刷厂的能源消耗比另一个少50%。” 这些能源问题也不会随着风而消失。我们将在未来几年面临这一挑战。

“我们的很多问题都是人为的——也就是说，我们决定‘走向绿色’，但没有关注细节，”德克尔解释道，“我们没有提前计算如何利用可再生资源满足社会不断增长的能源需求。关闭核能或煤炭能源生产工厂很容易，但像风车发电场这样的工厂能多快取而代之呢？为了向纽约市提供足够一整周的电力，你需要一块哥斯达黎加大小的玉米地，或者面积与罗德岛州相似的太阳能电池板。我们有这一切吗？因此，我对绿色环保的这一方面非常担忧，随着各国开始推迟关闭能源生产工厂，我们开始看到这一前进方向出现了一些裂缝。人类是否跳得太高而无法安全着陆？时间会证明一切。”德克尔总结道。
 回到未来？

尽管经济担忧挥之不去，供应商和加工商都对我们行业的未来持谨慎乐观的态度。这个市场有许多趋势值得关注，尤其是在不久的将来。预计并购活动仍将是标签和包装印刷领域的主要驱动力。Blue Label的博伊德表示，供应商、加工商和客户层面的整合将继续成为行业变革的最大推动力。

“过去几年，我们发现中小型独立加工商的数量大幅减少，”博伊德说，“从短期来看，这可能是件好事，因为它提高了效率并推动了更高水平的竞争，从而为客户提供了更好的定价和产品。从长远来看，这可能会损害过去50多年来发展起来的丰富的标签印刷生态系统。更大的加工商意味着更少的决策者，这使得中小型供应商更难进入并寻找新的机会。我们行业的许多供应商已经被迫出售或关门。较大的加工商非常适合为大品牌和客户提供服务，但有时会忽视较小的区域品牌。”

随着时间的推移，整合可能会导致中小型标签客户的价格更高，服务更差，因为较大的加工商继续专注于大型大批量客户。还有其他意想不到的后果。博伊德表示：“加工商本身也将遭受损失，因为数百家独立标签印刷商中的许多经理和专家因合并或售后退休而被解雇。继续支持我们的中小型加工商非常重要，因为他们传统上一直是许多创新的幕后英雄，他们使标签加工成为一个充满活力和盈利的行业。”

“过去几年发生的事件改变了许多公司的经营方式，”多赫斯塔德补充道，“随着更大的制造业不断转变和发展，加工商及其供应商都面临着巨大的压力。可持续发展、劳动力以及加工商和供应商层面的持续整合等力量正在重塑我们的业务战略以及我们与客户和员工沟通和照顾的方式。”

总而言之，标签和包装已被证明是经济的重要组成部分。因此，很多行业专家还是看好我们的前景。“标签和窄幅市场空间的机会是无穷无尽的，该行业正在蓬勃发展，并继续提供非常积极的复合年增长率。与标签材料需求大幅增长相关的供应链问题已经缓解，我们意识到JIT方法可能不再适用。

蒂奇特表示：“随着加工商集团不断扩大其投资组合，不断壮大年轻公司，这些公司对其人员和流程进行了投资，并购活动将继续进行。地缘经济和政治环境的外部压力将在即将到来的美国大选年显现出来，但我们已多次表明，我们将克服所出现的任何挑战。监管、品牌所有者和社会治理的内部压力将继续成为关注领域。因此，我们仍然有很多机会可以利用、蓬勃发展并让我们的存在广为人知。”

来源 | 迪吉特尔 全球印刷与包装工业