微信客服
微信公众号
抖音
视频号
快手
百家号
头条号
B站
小红书
周二，总部位于瑞士的安姆科宣布，将以全股票交易的方式，斥资84.3亿美元收购总部位于美国的贝里国际集团。此次并购将使安姆科在消费者和医疗保健包装市场的地位进一步巩固，成为行业内的巨头。
具体来说，贝里的股东将按照一定的比例，用每股贝里股票换取7.25股安姆科股票。合并完成后，安姆科的股东将持有新公司约63%的股份，而贝里的股东则持有约37%的股份。此次合并的估值，使得贝里每股股票的价值达到了73.59美元。这一合并方案已经得到了安姆科和贝里两家公司董事会的全票通过。
此次合并将两家在业务上高度互补的公司紧密结合在一起，共同打造全球消费品包装解决方案的领导者。合并后的公司将为客户提供更加全面、多样化的柔性薄膜、加工薄膜、容器和封盖产品，同时还拥有独特的全球医疗保健产品组合。通过这次合并，新公司将具备前所未有的创新能力和规模优势，能够更好地满足客户和消费者对可持续发展的需求，加速产品组合的转型，并为双方股东带来丰厚的回报。
此次并购标志着安姆科这家百年企业的非凡发展历程。安姆科公司成立于19世纪60年代初，最初只是墨尔本雅拉河畔的一家小规模造纸厂。经过多年的发展，安姆科成功在纽约证券交易所上市，并在澳大利亚证券交易所挂牌交易。2019年，安姆科以68亿美元的高价收购了美国Bemis公司，并以此为契机，将主要上市地点从澳大利亚转移至纽约证券交易所。
安姆科新任首席执行官彼得·科涅茨尼于今年9月正式就职，他表示：“此次合并完全符合我们的战略规划。通过整合双方优势，我们将更加专注于客户需求，强化可持续发展理念，并将产品线转向增长更快、利润更高的领域，从而实现更快的业务增长。合并后的公司将为客户提供更加全面、可持续的产品，并依托强大的创新能力、全球化布局和灵活的供应链，帮助全球和本地客户实现更快、更高效的发展。这次合并不仅将大幅提升公司的年度自由现金流和收益，而且也将为股东创造更大的价值。我与安姆科团队一起，期待与贝里团队携手并进，加速变革，为我们的客户及其消费者带来更积极的影响。”
安姆科在最近一个财年的销售额为136.4亿美元。贝里国际集团的销售额为123亿美元。此次合并后，新集团的员工人数将增至75000人，拥有超过400家生产工厂预计年总收入将达到240亿美元，调整后的EBITDA将达到43亿美元。
合并后，集团总部仍将设在瑞士苏黎世，彼得·科涅茨尼将担任合并后公司的首席执行官，格雷姆·利贝尔特将担任董事长，史蒂芬·斯特雷特将担任副董事长。原贝里集团总部位于美国印第安纳州埃文斯维尔。在本次交易中，瑞银和高盛担任安姆科的财务顾问，柯克兰和埃利斯律师事务所则为安姆科提供法律顾问服务。拉扎德和富国银行则分别担任贝里的财务顾问。
贝里首席执行官凯文·奎林斯基表示：“过去一年，贝里经历了重大的转型，通过剥离HHNF业务，我们优化了产品组合，增强了公司的核心竞争力。与安姆科的合并是公司发展的顺理成章之举，这充分证明了我们的团队有能力持续创造价值。通过整合双方在消费包装产品和全球布局方面的优势，我们将为客户提供更全面、更创新的解决方案。更重要的是，贝里和安姆科在企业文化方面高度契合，双方都注重安全、员工发展、可持续性、创新、客户关系和卓越运营。我相信，通过强强联合，我们将取得更大的成就。”
11月初，安姆科发布了2025财年第一季度的财报。财报显示，公司在过去一个季度取得了稳健的业绩。报告期内，公司实现净销售额33.53亿美元，同比去年下降了2.6%。虽然原材料成本下降带来了一定积极影响，但汇率变动也对销售额造成了一定负面影响。从销量来看，环比实现了增长，同比也增长了约2%。归属于安姆科的净收入为1.91亿美元，同比去年的1.52亿美元，大幅增长了25.66%。
从调整后的息税前利润来看，剔除汇率因素的影响后，同比增长了约3%，达到3.65亿美元。销量增长、重组带来的收益以及持续强劲的成本控制所带来的积极影响，一定程度上抵消了产品价格和组合不利影响带来的负面影响。调整后的息税前利润率也从去年提升了50个基点，达到了10.9%。
在业绩说明会上，科涅茨尼强调，安姆科将重点放在“转向增长更快、利润率更高的类别”，例如医疗保健、肉类、宠物护理和优质咖啡。他表示：“通过增值收购，我们进一步充实了这些类别。”安姆科2025财年第一季度于9月30日结束。公司重申了对2025财年（截至6月30日）的业绩预期，预计调整后的自由现金流将在9亿至10亿美元之间。
安姆科此前宣布已达成协议，以1.22亿美元的价格出售其在Bericap北美公司的50%股权。Bericap北美公司是安姆科和德国Bericap于1997年共同成立的合资企业，主要在美国、加拿大和墨西哥生产用于饮料、食品和工业市场的瓶盖。该公司在2024财年的销售额约为1.9亿美元。
来源丨 全球印刷与包装工业
